IRS Section 871(m)

Mikä on IRS Section 871(m):n tausta?
1 tammikuuta 2017 alkaen uusi IRS-säännös pohjimmiltaan asettaa veron ennakonpidätyksen maksuille, jotka jäljittelevät osinkoja (Osinkoa vastaava määrä / Dividend Equivalent Amounts ”DEA”). Tätä sovelletaan johdannaisinstrumentteihin, jotka ovat sidottuja osinkoa maksaviin yhdysvaltalaisiin osakkeisiin. Vero kohdistuu vain ei-yhdysvaltalaisiin osapuoliin.

 Mitkä ovat IRS Section 871(m) -säännöksen verovaikutukset?
Uuden säännöksen mukaisesti vähintään 30% ennakonpidätystä sovelletaan ”osinkoa vastaaviin” maksuihin olettaen, että tuote on 871(m) -säännöksen alainen alkaen 1 tammikuuta 2017.

Sovelletaanko 30% veroastetta jokaiseen sijoittajaan?
Osinkoa vastaaviin määriin sovellettava veroaste tulee olemaan lakisääteinen 30%. Koska Citi ei tiedä warrantin haltijan verotusasemaa, se ei salli alemman veroasteen pidättämistä.

Minkä tuotteiden nähdään olevan IRS Section 871(m) –säännöksen alaisia vuonna 2017?
Citi näkee 871(m) veron piiriin kuuluvaksi vain yhdysvaltalaisiin osakkeisiin sidotut tuotteet, joiden delta on 97% tai suurempi. Näitä ovat perinteisesti Turbo Long, Unlimited Turbo Long sekä Mini Futuuri Long -tuotteet. Warranteille ja Discount-sertifikaateille liikkeeseenlaskija laskee delta-testin määrittääkseen tuotteen todellisen deltan. Ne ovat säännöksen alaisia vain kun tuotteen delta on yhtä suuri tai suurempi kuin 97%.

Mitä tuotteita ei pidetä IRS Section 871(m) –säännöksen piiriin kuuluviksi?
Short-tuotteet, Bonus-sertifikaattien tyypit (klassinen, Bonus Cap, Reverse Bonus, Reverse Bonus Cap) ja tuotteet, jotka seuraavat hyväksyttyjä indeksejä (esimerkiksi S&P500 Index, Dow Jones Industrial Average Index ja Nasdaq 100 Index) eivät kuulu veron piiriin. Positioita, joita sijoittaja piti hallussaan jo vuonna 2016 ei pidetä säännöksen piiriin kuuluvina (grandfathering). Citi ei salli sijoittajien avata uusia positiota tai korottaa nykyisten positioiden määrää. 1 tammikuuta 2017 alkaen vastaaville tuotteille tarjotaan vain ostohintoja.

Mille tuotteille asetetaan myyntirajoituksia?
Citi tarjoaa vain ostohintoja 1 tammikuuta 2017 alkaen kaikille tuotteille, joiden nähdään kuuluvan säännöksen piiriin. Näitä ovat yhdysvaltalaisiin osakkeisiin sidotut Turbo Long, Unlimited Turbo Long ja Mini Futuuri Long –tuotteet. Samaten Call-warrantit sekä Discount-sertifikaatit asetetaan myyntirajoituksen piiriin hieman ennen kuin 97% delta on saavutettu.

Voivatko asiakkaat myydä tuotteita takaisin Citille?
Kyllä, Citi ostaa yllä listattuja tuotteita edelleen takaisin. Lisätietoa Lisää tietoa 871(m) -säännöksestä on löydettävissä IRS:n verkkosivulta www.irs.gov ja kaikista tuotteisiin liittyvistä ohjelmaesitteista, jotka löydät osoitteesta www.citifirst.com.